CAPÍTULO VI  Sector Financiero									CUADRO No. 6.2.1
FONDOS FINANCIEROS PRIVADOS  ESTADOS FINANCIEROS
(En Miles de Dólares) (1995 - 2003)
ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL
	1995	1996	1997	1998	1999	2000	2001	2002	2003
ACTIVO	30.423	85.017	135.543	193.565	149.462	158.394	176.484	224.837	289.816
DISPONIBILIDADES	902	2.041	2.558	3.779	3.556	6.059	5.057	8.468	13.293
INVERSIONES TEMPORARIAS	3.316	8.456	3.270	12.925	17.854	13.928	16.225	15.863	22.675
CARTERA	23.349	70.519	122.153	166.806	113.577	125.390	135.997	176.827	230.875
CARTERA VIGENTE TOTAL	21.519	65.182	108.130	149.906	102.240	124.752	135.509	174.290	228.593
CARTERA VIGENTE						124.752	126.396	166.175	219.543
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA VIGENTE							9.112	8.114	9.050
CARTERA CON ATRASO HASTA 30 DIAS (1)						3.672	2.717
CARTERA VENCIDA TOTAL	1.654	4.331	13.309	16.238	14.287	5.014	6.658	6.546	4.985
CARTERA VENCIDA						5.014	4.893	4.758	3.671
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA VENCIDA							1.766	1.787	1.315
CARTERA EN EJECUCION TOTAL	206	992	4.749	6.898	3.470	5.218	5.905	6.968	5.099
CARTERA EN EJECUCIÓN						5.218	4.234	4.540	3.481
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA EN EJECUCIÓN							1.670	2.428	1.618
PRODUCTOS DEVENGADOS POR COBRAR CARTERA	404	1.329	2.210	3.399	1.405	1.397	1.418	1.767	2.209
(PREVISION PARA INCOBRABILIDAD DE CARTERA)	434	1.315	6.245	9.635	7.826	10.991	13.492	12.744	10.008
OTRAS CUENTAS POR COBRAR	282	555	2.323	2.891	6.958	1.545	7.899	8.303	4.276
BIENES REALIZABLES		1		83	200	538	656	1.285	1.383
INVERSIONES PERMANENTES	80	149	246	386	509	1.420	974	1.092	3.455
BIENES DE USO	1.353	2.324	3.772	5.035	5.446	8.630	8.936	12.362	13.056
OTROS ACTIVOS	1.141	972	1.221	1.660	1.362	883	739	638	802
PASIVO	26.956	73.233	117.380	164.389	122.310	128.638	149.495	193.605	254.796
OBLIGACIONES CON EL PUBLICO	20.199	54.787	98.000	132.315	86.313	72.118	88.230	127.554	167.454
Obligaciones con el publico a la vista					3	1.613	340	608	811
Obligaciones con el publico por cuentas de ahorros		717	2.143	3.125	3.536	4.130	11.576	25.537	40.518
Obligaciones con el publico a plazo	19.634	52.041	91.820	124.546	79.280	64.260	73.860	96.527	119.527
Obligaciones con el público restringidas				637	597	367	706	3.014	4.931
Obligaciones con el publico a plazo  con anotación en cuenta
Cargos devengados por pagas obligaciones con el público	565	2.029	4.037	4.007	2.897	1.747	1.747	1.867	1.668
OBLIGACIONES CON INSTITUCIONES FISCALES								143	257
OBLIG. CON BANCOS Y ENT. DE FINAN.	6.034	14.026	13.206	26.310	30.184	50.650	52.365	55.532	73.459
OTRAS CUENTAS POR PAGAR	723	2.525	4.386	4.054	4.207	4.798	7.453	6.477	8.087
PREVISIONES			1				444	2.539	3.744
TITULOS VALORES EN CIRCULACION
OBLIGACIONES SUBORDINADAS		1.896	1.786	1.710	1.606	1.072	1.002	1.360	1.794
OBLIGACIONES CON EMPRESAS CON PARTICIPACIÓN ESTATAL
PATRIMONIO	3.466	11.784	18.163	29.176	27.152	29.756	26.989	31.232	35.020
CAPITAL SOCIAL	2.540	7.205	8.688	10.392	14.388	19.836	21.375	24.821	23.972
APORTES NO CAPITALIZADOS	1.446	2.600	2.090	8.237	8.378	7.251	2.855	2.479	4.437
AJUSTES AL PATRIMONIO	207	495	892	1.728	2.945	4.757	3.981
RESERVAS		41	31	705	984	1.892	1.879	5.109	4.597
RESULTADOS ACUMULADOS	727	1.444	6.462	8.114	456	3.981	3.102	1.177	2.014
Utilidades (pérdidas) acumuladas		733	1.380	4.461	907	982	623	1.687	1.862
Utilidades (pérdidas) del período o gestión	727	2.177	5.082	3.653	450	2.998	2.479	510	3.875
PASIVO Y PATRIMONIO	30.423	85.017	135.543	193.565	149.462	158.394	176.484	224.837	289.816
CUENTAS CONTINGENTES			81	131	1	4	466	2.389	3.424
CARTAS DE CREDITO
GARANTIAS OTORGADAS				131	1	4	466	2.389
DOCUMENTOS DESCONTADOS
LINEAS DE CREDITO COMPROMETIDAS
OTRAS CONTINGENCIAS
CUENTAS DE ORDEN	27.535	58.307	29.941	66.483	163.327	198.324	287.784	468.383	798.992
ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS (2)	1995	1996	1997	1998	1999	2000	2001	2002	2003
(+) INGRESOS FINANCIEROS	4.432	15.863	36.138	51.140	49.184	35.064	35.829	40.457	45.412
() GASTOS FINANCIEROS	1.409	5.518	12.378	17.113	17.205	11.923	11.739	11.417	11.484
RESULTADO FINANCIERO BRUTO	3.023	10.345	23.760	34.027	31.978	23.141	24.090	29.041	33.928
(+) ABONOS POR AJUSTES POR INFLACION	799	2.223	4.577	10.667	14.960	15.037	17.594	28.094	16.818
() CARGOS POR AJUSTES POR INFLACIÓN	814	2.332	4.581	10.737	15.182	15.521	18.126	28.849	17.139
RESULTADO FINANCIERO ANTES DE INCOBRABLES	3.007	10.237	23.755	33.957	31.757	22.657	23.558	28.285	33.608
(+) RECUPERACIONES DE ACTIVOS FINANCIEROS	47	263	1.001	2.907	11.108	16.957	8.650	7.878	6.879
() CARGOS POR INCOBRABILIDAD	500	1.389	9.138	15.396	22.685	20.938	13.914	13.198	10.301
RESULTADO FINANCIERO DESPUÉS DE INCOBRABLES	2.555	9.111	15.618	21.469	20.180	18.677	18.294	22.965	30.186
(+) OTROS INGRESOS OPERATIVOS	1.095	4.371	6.417	6.887	4.825	4.101	2.419	4.062	4.756
() OTROS GASTOS OPERATIVOS	26	31	90	259	254	837	668	1.466	1.443
RESULTADO DE OPERACION BRUTO	3.624	13.451	21.945	28.096	24.751	21.941	20.045	25.561	33.499
() GASTOS DE ADMINISTRACIÓN	4.350	11.033	16.078	23.102	24.622	24.742	21.906	24.147	28.384
RESULTADO DE OPERACIÓN NETO ANTES DEL IUE	727	2.418	5.867	4.994	129	2.802	1.861	1.413	5.115
() IMPUESTO SOBRE LAS UTILIDADES DE LAS EMPRESAS			1.224	1.118	344	475	472	919	1.307
RESULTADO DE OPERACION NETO DESPUES DEL IUE	727	2.418	4.643	3.876	216	3.277	2.333	494	3.807
(+/) Ingresos (gastos) extraordinarios	0	158	8	30	22	456	106	287	22
RESULTADO DE LA GESTIÓN	727	2.260	4.651	3.906	193	2.821	2.439	782	3.829
(+/) Ingresos (gastos) de gestiones anteriores		83	433	253	257	177	40	272	46
(+/) Ajuste contable por efecto de la inflación
RESULTADO NETO DEL EJERCICIO	727	2.177	5.084	3.653	450	2.998	2.479	510	3.875
FUENTE: Autoridad de Supervision del Sistema Financiero (ASF)I ex Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras (ex SBEF)
(1) A partir de 31.12.02 excluye Cartera con atraso hasta 30 días de acuerdo al D.S. 26838.
(2) En 2005 el manual de cuentas fue modificado, cambiando el orden en el que se registran las cuentas del Estado de Ganancias y Pérdidas. La estructura de registro reportada en este dossier corresponde al anterior Manual de Cuentas.
CAPÍTULO VI  Sector Financiero									CUADRO No. 6.2.1
FONDOS FINANCIEROS PRIVADOS  ESTADOS FINANCIEROS
(En Miles de Dólares) (2004  - 2012)
ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL
	2004	2005	2006	2007	2008	2009	2010 (3)	2011	2012
ACTIVO	385.281	321.884	431.031	581.572	853.689	1.162.166	925.787	1.235.505	1.540.134
DISPONIBILIDADES	18.583	24.278	46.252	52.936	81.579	181.867	140.307	211.591	243.927
INVERSIONES TEMPORARIAS	31.093	25.476	42.156	48.281	77.011	110.860	68.957	73.223	105.158
CARTERA	311.115	254.605	320.106	440.531	658.787	827.231	673.796	901.936	1.131.587
CARTERA VIGENTE TOTAL	308.338	252.970	319.307	440.658	660.314	828.747	674.035	904.930	1.141.149
CARTERA VIGENTE	299.033	246.609	313.799	435.920	656.202	824.272	670.730	902.167	1.137.843
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA VIGENTE	9.305	6.361	5.508	4.738	4.113	4.476	3.305	2.763	3.307
CARTERA CON ATRASO HASTA 30 DIAS (1)
CARTERA VENCIDA TOTAL	4.353	2.861	3.507	2.690	3.927	5.704	4.720	4.663	5.610
CARTERA VENCIDA	3.467	2.409	3.088	2.396	3.673	5.353	4.504	4.424	5.442
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA VENCIDA	886	452	419	294	254	350	216	240	168
CARTERA EN EJECUCION TOTAL	3.988	2.491	2.440	1.668	1.862	3.080	3.342	5.061	4.521
CARTERA EN EJECUCIÓN	3.083	1.731	1.860	1.350	1.575	2.809	3.076	4.658	4.108
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA EN EJECUCIÓN	905	759	581	318	287	271	265	403	412
PRODUCTOS DEVENGADOS POR COBRAR CARTERA	4.281	3.815	4.648	5.926	10.029	12.312	10.889	14.033	16.726
(PREVISION PARA INCOBRABILIDAD DE CARTERA)	9.844	7.532	9.797	10.411	17.347	22.611	19.190	26.752	36.419
OTRAS CUENTAS POR COBRAR	4.363	2.808	3.693	6.650	5.869	10.223	6.765	12.410	12.171
BIENES REALIZABLES	1.224	504	296	211	49	4	1	1	0
INVERSIONES PERMANENTES	1.907	915	4.084	15.796	5.104	4.086	8.168	6.618	7.472
BIENES DE USO	15.416	12.690	13.512	15.565	21.700	21.819	18.082	21.573	29.962
OTROS ACTIVOS	1.579	609	931	1.603	3.591	6.076	9.711	8.153	9.856
PASIVO	344.351	288.207	388.486	523.722	765.754	1.058.131	836.544	1.113.385	1.417.273
OBLIGACIONES CON EL PUBLICO	215.286	179.760	249.701	364.930	543.609	790.248	682.553	902.727	1.200.736
Obligaciones con el publico a la vista	475	748	2.707	1.888	4.825	6.616	10.489	23.130	38.607
Obligaciones con el publico por cuentas de ahorros	36.386	40.447	75.543	135.327	206.675	319.368	263.008	347.348	369.844
Obligaciones con el publico a plazo	169.669	132.222	163.105	216.792	307.863	365.718	310.994	291.704	287.392
Obligaciones con el público restringidas	6.340	4.452	4.677	6.397	12.053	12.069	8.510	22.231	15.302
Obligaciones con el publico a plazo  con anotación en cuenta			1.038	249	4.662	75.019	79.361	200.654	462.163
Cargos devengados por pagas obligaciones con el público	2.417	1.892	2.630	4.276	7.530	11.458	10.191	17.659	27.428
OBLIGACIONES CON INSTITUCIONES FISCALES	1.006	1.033	1.953	3.894	6.083	7.528	3.258	16.629	1.338
OBLIG. CON BANCOS Y ENT. DE FINAN.	110.726	94.279	118.520	131.220	183.814	197.265	94.374	112.338	121.457
OTRAS CUENTAS POR PAGAR	10.517	8.094	10.699	15.172	21.611	24.422	17.830	24.115	29.648
PREVISIONES	5.065	3.925	3.916	7.347	9.479	16.713	17.196	22.427	28.291
TITULOS VALORES EN CIRCULACION								6.085	10.173
OBLIGACIONES SUBORDINADAS	1.752	1.115	3.698	1.160	1.158	8.179	7.185	11.002	13.614
OBLIGACIONES CON EMPRESAS CON PARTICIPACIÓN ESTATAL						13.776	14.149	18.061	12.015
PATRIMONIO	40.929	33.677	42.545	57.850	87.935	104.035	89.243	122.120	122.861
CAPITAL SOCIAL	30.541	23.647	30.206	34.642	49.022	76.681	56.449	72.573	75.057
APORTES NO CAPITALIZADOS	1.727	2.188	2.769	12.466	20.792	1.490	6.138	5.453	16.357
AJUSTES AL PATRIMONIO
RESERVAS	4.546	3.203	3.407	2.196	9.090	11.900	5.114	7.139	9.415
RESULTADOS ACUMULADOS	4.115	4.640	6.163	8.547	9.032	13.964	21.541	36.955	22.031
Utilidades (pérdidas) acumuladas	1.389	336	131	383	34	299	5.144	9.396
Utilidades (pérdidas) del período o gestión	5.504	4.976	6.032	8.929	8.998	14.264	16.397	27.559	22.031
PASIVO Y PATRIMONIO	385.281	321.884	431.031	581.572	853.689	1.162.166	925.787	1.235.505	1.540.134
CUENTAS CONTINGENTES	5.636	6.089	10.266	6.868	8.982	11.300	16.784	21.457	13.464
CARTAS DE CREDITO
GARANTIAS OTORGADAS	5.636	6.089	10.266	6.868
DOCUMENTOS DESCONTADOS
LINEAS DE CREDITO COMPROMETIDAS
OTRAS CONTINGENCIAS
CUENTAS DE ORDEN	895.483	749.449	897.762	1.084.748	1.575.477	2.017.583	1.867.520	2.240.521	2.623.362
ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS (2)	2004	2005	2006	2007	2008	2009	2010 (3)	2011	2012
(+) INGRESOS FINANCIEROS	56.604	47.061	60.632	76.500	113.614	147.843	113.852	144.829	174.491
() GASTOS FINANCIEROS	13.747	12.456	17.525	22.772	34.230	47.489	22.409	22.606	32.308
RESULTADO FINANCIERO BRUTO	42.857	34.605	43.107	53.729	79.385	100.354	91.443	122.223	142.182
(+) ABONOS POR AJUSTES POR INFLACION	14.300	3.288	6.531	19.994	29.021	480	1.463	3.426	21
() CARGOS POR AJUSTES POR INFLACIÓN	14.459	3.411	6.704	20.563	26.854	332	1.455	3.540	10
RESULTADO FINANCIERO ANTES DE INCOBRABLES	42.698	34.729	43.280	54.298	77.218	100.502	91.435	122.337	142.193
(+) RECUPERACIONES DE ACTIVOS FINANCIEROS	6.240	3.188	3.934	4.390	9.786	9.673	10.532	21.347	34.679
() CARGOS POR INCOBRABILIDAD	9.849	5.677	7.753	10.713	19.235	24.062	27.152	35.703	57.809
RESULTADO FINANCIERO DESPUÉS DE INCOBRABLES	39.089	32.239	39.461	47.974	67.769	86.114	74.816	107.981	119.063
(+) OTROS INGRESOS OPERATIVOS	6.326	6.734	10.715	14.680	21.260	22.481	17.520	19.679	25.817
() OTROS GASTOS OPERATIVOS	1.463	1.224	1.411	1.457	2.415	2.955	2.406	2.951	3.695
RESULTADO DE OPERACION BRUTO	43.951	37.749	48.765	61.198	86.614	105.639	89.930	124.708	141.185
() GASTOS DE ADMINISTRACIÓN	36.798	31.342	41.161	49.898	71.532	88.276	70.594	93.199	112.274
RESULTADO DE OPERACIÓN NETO ANTES DEL IUE	7.153	6.407	7.604	11.299	15.081	17.363	19.336	31.509	28.911
() IMPUESTO SOBRE LAS UTILIDADES DE LAS EMPRESAS	1.706	1.417	1.533	2.367	2.523	3.210	2.869	4.590	7.158
RESULTADO DE OPERACION NETO DESPUES DEL IUE	5.447	4.990	6.071	8.932	12.559	14.153	16.468	26.919	21.754
(+/) Ingresos (gastos) extraordinarios	54	18	28	3	5	177	60	37	193
RESULTADO DE LA GESTIÓN	5.501	5.008	6.099	8.936	12.564	14.330	16.528	26.956	21.947
(+/) Ingresos (gastos) de gestiones anteriores	3	32	67	6	18	66	131	603	84
(+/) Ajuste contable por efecto de la inflación					3.548
RESULTADO NETO DEL EJERCICIO	5.504	4.976	6.032	8.929	8.998	14.264	16.397	27.559	22.031
FUENTE: Autoridad de Supervision del Sistema Financiero (ASF)I ex Superintendencia de Bancos y Entidades Financieras (ex SBEF)
(1) A partir de 31.12.02 excluye Cartera con atraso hasta 30 días de acuerdo al D.S. 26838.
(2) En 2005 el manual de cuentas fue modificado, cambiando el orden en el que se registran las cuentas del Estado de Ganancias y Pérdidas. La estructura de registro reportada en este dossier corresponde al anterior Manual de Cuentas.
(3) El Fondo Financiero Privado FIE S.A.  mediante Resolución de la ASFI, empezó a operar el 1ro de mayo de 2010 como Banco FIE S.A. quien representaba mas del 30% de los depósitos y la cartera de los FFPs.
CAPÍTULO VI  Sector Financiero	CUADRO No. 6.2.1
FONDOS FINANCIEROS PRIVADOS  ESTADOS FINANCIEROS
(En Miles de Dólares)  (2013)
ESTADO DE SITUACIÓN PATRIMONIAL
	2013
ACTIVO	1.971.551
DISPONIBILIDADES	176.406
INVERSIONES TEMPORARIAS	270.859
CARTERA	1.370.788
CARTERA VIGENTE TOTAL	1.379.336
CARTERA VIGENTE	1.374.531
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA VIGENTE	4.805
CARTERA CON ATRASO HASTA 30 DIAS (1)
CARTERA VENCIDA TOTAL	7.134
CARTERA VENCIDA	6.974
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA VENCIDA	159
CARTERA EN EJECUCION TOTAL	6.233
CARTERA EN EJECUCIÓN	5.884
CARTERA REPROGRAMADA O REESTRUCTURADA EN EJECUCIÓN	348
PRODUCTOS DEVENGADOS POR COBRAR CARTERA	19.651
(PREVISION PARA INCOBRABILIDAD DE CARTERA)	41.565
OTRAS CUENTAS POR COBRAR	14.525
BIENES REALIZABLES	10
INVERSIONES PERMANENTES	79.209
BIENES DE USO	43.102
OTROS ACTIVOS	16.652
PASIVO	1.822.169
OBLIGACIONES CON EL PUBLICO	1.552.413
Obligaciones con el publico a la vista	69.092
Obligaciones con el publico por cuentas de ahorros	408.427
Obligaciones con el publico a plazo	278.818
Obligaciones con el público restringidas	136.015
Obligaciones con el publico a plazo  con anotación en cuenta	610.079
Cargos devengados por pagas obligaciones con el público	49.982
OBLIGACIONES CON INSTITUCIONES FISCALES	898
OBLIG. CON BANCOS Y ENT. DE FINAN.	138.607
OTRAS CUENTAS POR PAGAR	45.905
PREVISIONES	32.676
TITULOS VALORES EN CIRCULACION	10.183
OBLIGACIONES SUBORDINADAS	21.378
OBLIGACIONES CON EMPRESAS CON PARTICIPACIÓN ESTATAL	20.109
PATRIMONIO	149.382
CAPITAL SOCIAL	85.977
APORTES NO CAPITALIZADOS	22.712
AJUSTES AL PATRIMONIO
RESERVAS	15.196
RESULTADOS ACUMULADOS	25.497
Utilidades (pérdidas) acumuladas
Utilidades (pérdidas) del período o gestión	25.497
PASIVO Y PATRIMONIO	1.971.551
CUENTAS CONTINGENTES	22.171
CARTAS DE CREDITO
GARANTIAS OTORGADAS
DOCUMENTOS DESCONTADOS
LINEAS DE CREDITO COMPROMETIDAS
OTRAS CONTINGENCIAS
CUENTAS DE ORDEN	3.122.679
ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS (2)	2013
(+) INGRESOS FINANCIEROS	71.536
() GASTOS FINANCIEROS	21.585
RESULTADO FINANCIERO BRUTO	49.951
(+) ABONOS POR AJUSTES POR INFLACION	25
() CARGOS POR AJUSTES POR INFLACIÓN
RESULTADO FINANCIERO ANTES DE INCOBRABLES	49.975
(+) RECUPERACIONES DE ACTIVOS FINANCIEROS	25.844
() CARGOS POR INCOBRABILIDAD	34.787
RESULTADO FINANCIERO DESPUÉS DE INCOBRABLES	41.032
(+) OTROS INGRESOS OPERATIVOS	12.121
() OTROS GASTOS OPERATIVOS	2.523
RESULTADO DE OPERACION BRUTO	50.631
() GASTOS DE ADMINISTRACIÓN	48.533
RESULTADO DE OPERACIÓN NETO ANTES DEL IUE	2.098
() IMPUESTO SOBRE LAS UTILIDADES DE LAS EMPRESAS	611
RESULTADO DE OPERACION NETO DESPUES DEL IUE	1.487
(+/) Ingresos (gastos) extraordinarios	5.570
RESULTADO DE LA GESTIÓN	7.057
(+/) Ingresos (gastos) de gestiones anteriores	44
(+/) Ajuste contable por efecto de la inflación
RESULTADO NETO DEL EJERCICIO	7.013
FUENTE: Autoridad de Supervision del Sistema Financiero (ASFI)
(1) A partir de 31.12.02 excluye Cartera con atraso hasta 30 días de acuerdo al D.S. 26838.
(2) En 2005 el manual de cuentas fue modificado, cambiando el orden en el que se registran las cuentas del Estado de Ganancias y Pérdidas. La estructura de registro reportada en este dossier corresponde al anterior Manual de Cuentas.
(3) El Fondo Financiero Privado FIE S.A.  mediante Resolución de la ASFI, empezó a operar el 1ro de mayo de 2010 como Banco FIE S.A. quien representaba mas del 30% de los depósitos y la cartera de los FFPs.